¿Debes pagar la deuda primero o invertir?

¿Debe pagar su deuda antes de centrarse en la inversión? Esta es una de las preguntas más importantes en las finanzas personales, y las decisiones que toma ahora pueden tener un gran impacto en su futuro financiero.

Cuanto antes empiece a invertir, más tiempo tendrá que crecer su inversión. El efecto del interés compuesto crea un gran incentivo para comenzar a invertir lo antes posible. El interés compuesto es responsable del efecto bola de nieve que hace crecer tu pequeña inversión en una suma sustancial con el tiempo.

Pero, ¿qué pasa con el pago de la deuda? La deuda crece a través del mismo efecto del interés compuesto que alimenta el crecimiento de la inversión. Cuanto más tardes en pagar la deuda, más te cuesta debido al interés compuesto. Tarjetas de crédito de alto interés tienen tasas de interés que probablemente superan las mejores rentabilidades que obtendrá en el mercado de valores. (Véase también: Tarjetas de crédito con las tasas de interés más bajas)

Entonces, ¿cuál es el mejor movimiento de dinero; Pagar la deuda o invertir?

Matemáticamente, la mejor opción es poner su dinero donde obtiene el mejor retorno de la inversión. Por ejemplo, si tiene una deuda de tarjeta de crédito con un interés de 12,9% y su cuenta de inversión en bolsa que crece a un 8%, entonces es mejor poner todo el dinero que pueda en la oportunidad de mayor interés y pagar su tarjeta de crédito en este ejemplo. (Véase también: Cómo ahorrar dinero en un interés de tarjeta de crédito con una transferencia de saldo)

Sin embargo, hay una complicación con esta respuesta simple de la derecha del palo. No hay manera de conocer la tasa de retorno de sus cuentas de inversión antes de tiempo! Usted podría obtener retornos de inversión enorme, incluso superior a su tasa de interés de tarjeta de crédito, o incluso podría perder dinero en el mercado de valores y obtener rendimientos negativos.

Usted tiene que hacer una suposición acerca de su tasa de retorno para decidir dónde colocar su dinero. La rentabilidad media histórica a largo plazo del mercado de valores es de alrededor del 8%, incluyendo auges, recesiones e incluso la Gran Depresión. Nadie sabe lo que va a pasar en el mercado de valores, por lo que una suposición razonable es que obtendrá rendimientos coherentes con el promedio a largo plazo a largo plazo.

Por lo tanto, si la tasa de interés de sus deudas es superior a alrededor del 8%, es mejor que pague las deudas primero en lugar de invertir. Si usted tiene deudas de bajo interés como una hipoteca o préstamos estudiantiles, es mejor hacer pagos mínimos en sus deudas e invertir todo lo posible para obtener el máximo rendimiento de su dinero.

Como he dicho, esta es la respuesta simple. Hay algunos detalles que toman la decisión de si pagar la deuda o invertir un poco más complicado. Veamos algunos de ellos.

Otras Consideraciones

Incluso con la simple suposición de que el retorno histórico a largo plazo del mercado de valores de alrededor del 8% continuará en el futuro, hay otras complejidades a considerar en la decisión entre pagar deudas o invertir.

Hay consecuencias negativas de la deuda que van más allá de los cálculos matemáticos del retorno de la inversión. Llevar la deuda es estresante. Usted tiene pagos a hacer cada mes y enfrentar consecuencias severas inmediatas si usted no puede hacerlas. Si su fuente de ingresos se interrumpe mientras tiene una gran cantidad de deuda, puede perder todo rápidamente. Pagar sus deudas puede tomar este tipo de riesgo fuera de la mesa.

Hay otras ventajas de pagar la deuda tan pronto como sea posible antes de centrarse en la inversión. Por un lado, centrarse en el pago de deudas es un buen elemento disuasorio para pedir prestado más dinero. Si tiene inversiones que están creciendo, es posible que tenga más probabilidades de asumir una deuda adicional si ya tiene una deuda y no se está centrando en pagarla rápidamente. Pagar la deuda puede ser una buena manera de centrarse en su salud financiera y desarrollar hábitos de gasto sostenible.

Por lo tanto, el riesgo de llevar deuda aconseja la decisión de pagar la deuda primero, pero como he mencionado, la vida no es simple.

401K con su Empleador

Si su empleador ofrece un 401K cuenta de jubilación fondos de contrapartida del programa, el equilibrio se inclina hacia la inversión. Muchas compañías harán coincidir las contribuciones de jubilación de los empleados con el 50% de los fondos de contrapartida. Esto es dinero gratis! Por ejemplo, si aporta $500 a su fondo de jubilación y su empresa tiene un programa de 50%, la empresa agregará $250 a su cuenta de jubilación. Esto puede inclinar la balanza a favor de invertir. Si tiene $500 disponibles por mes, la elección se convierte en $500 para pagos de deuda o $ 750 para contribuciones de jubilación. Esto hace que la inversión sea difícil de superar.

No olvidemos los impuestos. Otra ventaja de invertir en una cuenta de jubilación es que puede invertir dinero antes de impuestos en un programa de inversión como un 401K. Cuando pagas la deuda, lo estás pagando con dólares después de impuestos. El impacto de los dólares antes de impuestos antes de impuestos es que usted puede efectivamente poner más dinero en su cuenta de jubilación en el mismo costo para usted. Por ejemplo, podría invertir $ 665 antes de impuestos o pagar una deuda con los $ 500 que recibe después de impuestos. Esto resulta en una ventaja para invertir en lugar de pagar la deuda.

Es cierto que algunos tipos de deuda, tales como hipotecas y préstamos estudiantiles tienen ventajas fiscales. Usted puede obtener una deducción de impuestos por intereses de préstamos hipotecarios y estudiantes, pero este beneficio es pequeño comparado con las ventajas fiscales ofrecidas como incentivos para financiar cuentas de jubilación.

¿Está usted invirtiendo o pagando la deuda?