Precio y Volumen

El éxito en el trading se apoya en una fusión de estrategias escogidas por el profesional dedicado a este campo. Una de ellas es la metodología de precio y volumen que para muchos no guarda diferencia alguna con el Método Wyckoff o con el llamado Sistema de Inversión según las Fases del Mercado.

La relación entre estas estrategias está dada porque todas ellas analizan los momentos de buenos precios cuando se presenta volumen de ventas. En realidad son muy pocos los especialistas del mercado que reconocen alguna ligera diferencia entre ellos.

El precio por volumen es estimado mediante las fases de movimiento del mercado y estas son las mismas en las que se apoya Wyckoff para su análisis de datos. Por tanto trataremos de poner en orden las ideas para entender la relación y utilidad de todo esto ante la inversión de capitales. Pero antes de entrar en profundidad en el tema es importante conocer los conceptos que dieron origen a todo esto.

El precio 

Lo que se conoce comúnmente como precio se refiere al costo de producción que ayuda a recuperar tiempo, dinero y esfuerzo invertido en un artículo. Se representa en un beneficio financiero que permite al productor recuperarse y expandir su productividad.  

Pero el precio de las acciones en el mercado financiero no tiene nada que ver con el valor. Que es como es visto por la gente generalmente.

Aquí el factor fundamental que determina el importe de las acciones es la oferta y demanda en el mercado. Si las empresas sacan sus acciones a la venta el precio se marcará según la cantidad de compradores interesados y la cantidad de vendedores detrás de la emisión. 

El análisis dicta que la oferta y demanda le otorgan el valor a la inversión sin importar que empresa es la que emite las acciones. En este proceso interfieren factores como la valoración del impacto social, la tasa de crecimiento, la evolución de acuerdo a los intereses y la confianza de los nuevos inversionistas. 

Volumen

El volumen se refiere a la cantidad de acciones que se logran  vender en un mismo momento en el mercado financiero. Los operadores asumen un buen rango de beneficios para una marca cuando muchos inversores desean obtener sus acciones, y esto genera volumen de negociación. De modo contrario si muestran desinterés irán en contra del volumen. 

El precio y el volumen son los indicadores más antiguos que encontrará en el mercado. Como traders diarios, siempre estamos buscando una ventaja, de ahí el suministro interminable de indicadores y metodologías de negociación. Cuando realmente lo reduce a su raíz, el comercio no es más que capitalizar el desequilibrio de la oferta y la demanda. Entonces, si su pantalla está abarrotada con un montón de indicadores que dicen cosas diferentes y se siente completamente perdido, entonces ha aterrizado en el lugar correcto. En este artículo, cubriremos la estrategia de negociación intradía de cómo utilizar eficazmente las divergencias con el precio y el volumen para vencer al mercad

Relación entre el precio y el volumen

Wyckoff nos dice que lo más importante que se puede saber sobre la acción de un mercado o un tema es su tendencia. El primer paso del método Wyckoff indica que la posición de la acción en relación con la tendencia también es un conocimiento importante. Un tercer elemento esencial en el desarrollo de un análisis de la acción es juzgar el carácter de la acción. 

El carácter de la acción se revela por la relación entre la acción del precio y la acción del volumen. Estas relaciones hacen declaraciones alcistas o bajistas. Cada sesión de negociación realiza una de estas declaraciones. 

Algunos son fuertemente alcistas o bajistas y algunos son más moderados. Ocasionalmente, cuando la acción es un punto especialmente sensible en su desarrollo, el carácter de la acción en un día en particular se considera tan importante para determinar cómo es probable que se desarrollen los desarrollos. 

Esto a partir de ese punto en adelante, que el día a menudo se denomina como un día clave. Sin embargo, la mayoría de las veces, es una acumulación de declaraciones alcistas o bajistas durante una sucesión de días que revela si es probable que continúe un movimiento en curso o si es probable que se produzca un cambio de dirección.

Cada día, es probable que el precio del mercado o una emisión se mueva hacia arriba o hacia abajo en una base cercana al cierre. Lo hace con un diferencial de precios que probablemente sea más ancho o más estrecho que el día anterior y un volumen que muy probable sea más alto o más bajo que el día anterior. La forma en que estas tres variables se agrupan determina el carácter de la acción para ese día y si hace una declaración alcista o bajista.

Si el diferencial de precios durante un día es más amplio al alza, lo que lleva a un cierre fuerte en un mayor volumen, se dice que el avance indica la entrada de demanda. Esta acción hace una declaración alcista. 

Si la misma acción del precio ocurre en un volumen reducido, se dice que el avance es el resultado de una falta de oferta. Esta acción también hace una declaración alcista. Cuando el diferencial de precios durante un día es más estrecho al alza, la acción hace una declaración bajista. 

Si el margen más estrecho hacia arriba se combina con un volumen más alto, se dice que la acción indica el encuentro de la oferta. Por otra parte, si se reduce el volumen, se dice que la acción indica una falta de demanda. Cualquiera de las combinaciones tiende a funcionar en contra del progreso adicional al alza. Es por eso que las declaraciones realizadas se consideran bajistas.

Gráfico de la relación entre la curva de la oferta y la demanda

Si el diferencial de precios durante un día es más amplio a la baja, lo que lleva a un cierre deficiente en el aumento del volumen, se dice que la disminución indica la entrada de oferta. Esta acción hace una declaración bajista. Se dice que la misma acción del precio sobre el volumen reducido es el resultado de la falta de demanda. También hace una declaración bajista. Si el diferencial de precios durante un día es más estrecho a la baja, hace una declaración alcista. 

En cambio, si el margen más estrecho se combina con un volumen alto, se dice que la acción indica la satisfacción de la demanda. O si el volumen es menor, se dice que indica una falta de suministro. Cualquiera de las combinaciones tiende a funcionar en contra de un progreso adicional a la baja. Por eso hace una declaración bajista.

Saber qué declaraciones está haciendo el personaje de la acción es especialmente importante en y alrededor de las posiciones primarias de compra y venta. Las declaraciones alcistas tienden a confirmar la validez de las posiciones de compra, mientras que las declaraciones bajistas tienden a confirmar la validez de las posiciones de venta. Estas confirmaciones ayudan a reducir la tensión emocional que con frecuencia acompaña a tomar una posición.

¿Qué buscar con precio y volumen?

1. A medida que el precio se mueve en la dirección de la tendencia principal, el volumen debe acompañar al valor con cada nuevo pico (mercado alcista) o valle (mercado bajista) sucesivo.
2. Cada movimiento del contador a la tendencia principal debe hacerlo con un volumen más ligero
3. Una vez que el volumen de un movimiento de contraataque coincide o supera el último swing alto o bajo de la tendencia principal, esta es una señal clara de que está en juego una posible reversión.

Para confundirlo un poco, hay una excepción a las reglas anteriores. Por ejemplo, si se encuentra en un mercado bajista con una clara línea de tendencia descendente que contiene cada rally. Esto está bien que cada toque sucesivo de la línea de tendencia tenga un gran volumen, siempre que esto sea un signo de presión de venta. 

Lo que significa que a medida que la acción golpea la línea de tendencia bajista y luego se mueve hacia abajo, el volumen debería repuntar a medida que los vendedores están en corto y los largos débiles lo usan como una oportunidad para descargar sus acciones.

Pros

Si usas precio y volumen reduce el ruido del mercado. En lugar de reaccionar a todos los días malos como si fuera el fin del mundo, esto te permitirá poner las cosas en perspectiva. Sabrás que, si bien es posible que sus acciones se hayan retirado, si lo hizo con un 80% menos de volumen, es probable que la tendencia alcista primaria continúe. 

También podrás anticipar cuándo se ha debilitado un mercado fuerte. Entonces, en el futuro, podrás detectar la debilidad exhibida por FSLR en nuestro ejemplo anterior antes de la brecha hacia abajo.

Contras

Analizar el precio y el volumen durante el día requiere que tome decisiones rápidas.

El problema con este método es que, a diferencia de otros indicadores que pueden alcanzar un cierto nivel de sobrecompra o sobreventa en un indicador, debe revisar y evaluar la acción del precio y el volumen de manera rápida y precisa. Una vez más, el precio y el volumen son muy subjetivos, por lo que no es una metodología comercial para el operador novato.

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